Три сектора, от которых можно ждать взрывного роста в этот сезон отчетности

Три сектора, от которых можно ждать взрывного роста в этот сезон отчетности

В США на этой неделе стартовал сезон отчетности. Вчера свои результаты объявили банковские гиганты (NYSE:) и (NYSE:), в среду отчитываются (NYSE:), Wells Fargo (NYSE:) и (NYSE:), а в четверг — Morgan Stanley (NYSE:).

По данным FactSet, аналитики прогнозируют рост прибыли компаний из расчетной базы на невероятные 64,0% по сравнению с сопоставимым периодом прошлого года, главным образом ввиду ослабевающего влияния на несколько секторов и отраслей со стороны пандемии COVID-19.

Это будет максимальный прирост год к году с 4-го квартала 2009 года, когда прибыль подскочила на 109,1%.

О повышении прибыли, как ожидается, отчитаются все 11 секторов, причем в лидерах, вероятно, окажутся энергетический, , потребительский дискреционный,  и сырьевой секторы.

Прогнозы по прибыли S&P 500

Прогнозы по прибыли S&P 500

Ожидания в отношении выручки тоже оптимистичные: рост продаж к году к году, как ожидается, составит 19,7%. Так сильно выручка компаний S&P 500 не росла с тех пор, как FactSet начала рассчитывать показатель в 2008 году. Рекордом на настоящий момент является результат 2-го квартала 2011 года, когда выручка увеличилась на 12,7%.

Рост выручки прогнозируется для 10 из 11 секторов, причем лидерами, предположительно, станут энергетический, сырьевой и потребительский дискреционный секторы. Выручка в , как ожидается, сократилась на 0,1%.

Прогнозы по выручке S&P 500

Прогнозы по выручке S&P 500

В разбивке ниже приводятся три сектора, в которых ожидается взрывной рост финансовых показателей по сравнению с сопоставимым периодом прошлого года с учетом текущей ситуации.

1. Энергетический сектор: результаты поддержит повышение цен на нефть

  • Прогнозируемый рост прибыли на акцию за 2-й квартал: данных нет
  • Прогнозируемый рост выручки за 2-й квартал: +87,0% г/г

Совокупная прибыль компаний энергетического сектора за 2-й квартал, согласно прогнозам, составит $13,5 миллиарда, тогда как год назад был зафиксирован убыток в $10,6 миллиарда, когда пандемия COVID-19 свирепствовала с полной силой и экономическая активность была ограничена.

С учетом благоприятного влияния от повышения цен на нефть (средняя цена нефти во 2-м квартале 2021 года составила $66,17, что было на 136% выше средней цены $28,00 за 2-й квартал 2020 года) выручка сектора, согласно FactSet, покажет максимальный среди всех секторов прирост — на 87,0%.

Если говорить об отдельных компаниях, наибольший вклад в общий результат, как ожидается, внесут ExxonMobil (NYSE:) и Chevron (NYSE:) — на их долю приходится $13,0 миллиардов из прогнозируемой для всего сектора прибыли $24,2 миллиарда.

Упоминания также заслуживают следующие две компании, финансовые результаты которых во 2-м квартале, судя по всему, резко улучшились. Речь идет о Diamondback Energy (NASDAQ:), которая, как ожидается, зафиксирует рост прибыли на акцию на 1 300%, а также Marathon Petroleum (NYSE:), от которой ждут прибыли на акцию в размере $0,52 после убытка $1,33 годом ранее.

XLE – недельный таймфрейм

XLE – недельный таймфрейм

Фонд Energy Select Sector SPDR® (NYSE:), ориентирующийся на взвешенный по рыночной капитализации индекс американских энергетических компаний в S&P 500, с начала текущего года вырос на 38,2%, в то время как S&P 500 за этот отрезок времени повысился на 16,3%.

Помимо Exxon и Chevron, в число крупнейших компонентов этого фонда также входят ConocoPhillips (NYSE:), EOG Resources (NYSE:), Schlumberger (NYSE:), Marathon Petroleum (NYSE:), Pioneer Natural Resources (NYSE:), Phillips 66 (NYSE:), Kinder Morgan (NYSE:) и Williams Companies (NYSE:).

2. Потребительский дискреционный сектор: драйверы роста — отели, рестораны и сфера досуга

  • Прогнозируемый рост прибыли на акцию за 2-й квартал: +207,7% г/г
  • Прогнозируемый рост выручки за 2-й квартал: +32,2% г/г

Потребительский дискреционный сектор, который в это время в прошлом году оказался одной из главных жертв локдауна, как ожидается, займет второе место среди 11 секторов по показателю роста прибыли. Согласно FactSet, прибыль компаний сектора увеличилась на впечатляющие 207,7%.

Компании сектора, отличающиеся, пожалуй, наибольшей чувствительностью к экономическим условиям и потребительским расходам, вероятно, также сообщат о росте выручки: их продажи за 2-й квартал, по прогнозам, увеличились на 32,2%.

В девяти из 10 отраслей прогнозируется двузначный рост. В лидерах должны оказаться отели, рестораны и сфера досуга — их совокупная выручка, как ожидается, подскочила на 104% по сравнению с прошлогодним уровнем.

Среди отдельных компаний стоит следить за Caesars Entertainment (NASDAQ:) и Penn National Gaming (NASDAQ:). Выручка Caesars за 2-й квартал прогнозируется на уровне $2,34 миллиарда, что почти в 1 700% раз выше выручки $126,4 миллиона, зафиксированной годом ранее. Penn, как ожидается, отчитается о выручке в объеме $1,46 миллиарда, что примерно на 400% больше $305,5 миллиона за 2-й квартал 2020 года.

XLY – недельный таймфрейм

XLY – недельный таймфрейм

Фонд Consumer Discretionary Select Sector SPDR® (NYSE:), ориентирующийся на взвешенный по рыночной капитализации индекс компаний из потребительского дискреционного сектора в составе S&P 500, с начала этого года поднялся на 12,9%, недавно несколько раз обновив рекордный максимум.

Десять крупнейших компонентов фонда — Amazon (NASDAQ:)), Tesla (NASDAQ:), Home Depot (NYSE:), Nike (NYSE:), McDonald’s (NYSE:), Lowe’s (NYSE:), Starbucks (NASDAQ:), Target (NYSE:), Booking Holdings (NASDAQ:) и TJX Companies (NYSE:).

3. Сырьевой сектор: рост обеспечат металлургические и горнодобывающие компании

  • Прогнозируемый рост прибыли на акцию за 2-й квартал: +118,0% г/г
  • Прогнозируемый рост выручки за 2-й квартал: +32,6% г/г

Сырьевой сектор, согласно прогнозам, займет четвертое место среди 11 секторов по показателю роста прибыли. Прибыль на акцию, по данным FactSet, продемонстрирует рост на 118% по сравнению с сопоставимым периодом прошлого года.

С учетом поддержки со стороны повышения цен на металлы, в том числе и , выручка в секторе, вероятно, покажет рост почти на 33%.

Все четыре отрасли сектора, что вполне закономерно, должны отчитаться о взрывном росте прибыли на акцию и выручки. В частности, в горно-металлургической отрасли прогнозируется повышение прибыли и продаж на 667% и 75% соответственно.

XLB – недельный таймфрейм

XLB – недельный таймфрейм

Фонд Materials Select Sector SPDR® (NYSE:), отслеживающий взвешенный по рыночной капитализации индекс американских компаний-поставщиков основного сырья в составе S&P 500, за 2021 год вырос примерно на 14%.

В число десяти крупнейших компонентов фонда входят Linde (NYSE:), Sherwin-Williams (NYSE:), Air Products and Chemicals (NYSE:), Freeport-McMoran (NYSE:), Ecolab (NYSE:, Newmont Mining (NYSE:), DuPont de Nemours (NYSE:), Dow (NYSE:), PPG Industries (NYSE:) и International Flavors & Fragrances (NYSE:).

На общем фоне выделяются две компании, способные сообщить о впечатляющих результатах. Первая из них — Dow. Согласно прогнозам, компания объявит о прибыли на акцию на уровне $2,30 по сравнению с убытком $0,26, зафиксированным годом ранее. Вторая компания — Nucor (NYSE:) — как ожидается, сообщит о прибыли на акцию в размере $4,74, что на 1 200% выше прошлогоднего показателя $0,33.

Adblock test (Why?)




Источник: Технический анализ Investing.com

Добавить комментарий